金融网络中的动态清算与传染
数理金融
2024-06-28 v7 风险管理
摘要
本文引入 Eisenberg-Noe 金融传染模型的广义扩展，以允许银行间负债的时间动态，包括对违约风险的动态考察。该框架分离现金账户与长期资本账户，以更准确地建模金融机构的健康状况。由此，此类系统使我们能够区分拖欠与违约，以及由资不抵债或流动性不足所导致的违约。
引用
@article{arxiv.1801.02091,
title = {Dynamic Clearing and Contagion in Financial Networks},
author = {Tathagata Banerjee and Alex Bernstein and Zachary Feinstein},
journal= {arXiv preprint arXiv:1801.02091},
year = {2024}
}