定义股票价格收益的固有黏滞参数
统计金融
2020-05-06 v1 综合金融
摘要
我们引入一个定义收益黏滞参数的个股收益非线性定价模型。该定价模型类似于金融中使用的资本资产定价模型，但具有受地震构造板块运动模型启发的非线性分量。与构造板块运动的联系在于：给定股票指数的价格运动被视为对其成分股个股收益施加应力，以追随该指数。个股追随指数价格运动的紧密程度，可被用来定义其黏滞性。
引用
@article{arxiv.2005.02351,
title = {Defining an intrinsic stickiness parameter of stock price returns},
author = {Naji Massad and Jørgen Vitting Andersen},
journal= {arXiv preprint arXiv:2005.02351},
year = {2020}
}
备注
22 pages, 4 figures, 3 tables