大规模保险市场中的亚博弈完美纳什均衡
风险管理
2025-06-10 v1
摘要
我们考虑一个由需求方多个保险公司和供应方多个再保险公司组成的保险市场模型，从而提供了一个统一的框架和对最近关于保险市场中最优性和均衡的文献的扩展。每家保险公司都采用由一般 Choquet 风险度量表示的偏好，可以从任何或所有再保险公司购买覆盖。每家再保险公司都采用由一般 Choquet 风险度量表示的偏好，可以向任何或所有保险公司提供覆盖。市场定价通过由 Choquet 积分给出的非线性定价规则进行。我们将市场建模为一个顺序博弈，其中再保险公司具有先行优势。我们在感兴趣的某些案例中描述该市场的亚博弈完美纳什均衡，并检查其帕累托效率。此外，我们考虑我们模型的两个特殊情况，这些情况对应于相关文献中的现有模型，并显示我们的发现如何扩展这些先前的结果。最后，我们在一个数值示例中说明了我们的結果。
引用
@article{arxiv.2506.07291,
title = {Subgame Perfect Nash Equilibria in Large Reinsurance Markets},
author = {Maria Andraos and Mario Ghossoub and Michael B. Zhu},
journal= {arXiv preprint arXiv:2506.07291},
year = {2025}
}