华沙证券交易所的结构性变化：金融危机的终结
统计金融
2013-11-19 v1 物理与社会
摘要
本文利用复杂系统方法论，结合网络科学与信息论，分析了华沙股市的结构。我们构建了 2000 年至 2013 年间华沙证券交易所对数收益率年度时间序列的最小生成树。对于这些树中的每只股票，我们计算其马尔可夫中心性指标以估计其在网络中的重要性。我们还使用基于 Lempel-Ziv 算法的估计器估算了每个时间序列的熵率，以研究这些价格变化的可预测性。将所研究的股票划分为 26 个行业，使我们能够研究华沙股市结构的变化，并得出结论：严格意义上的金融危机已于 2012-2013 年在华沙股市结束。我们还基于对数收益率、其平均值、波动性、熵以及依赖网络中股票的中心性，对华沙市场的历史和前景进行了评论。
引用
@article{arxiv.1311.4230,
title = {Structural Changes on Warsaw's Stock Exchange: the end of Financial Crisis},
author = {Paweł Fiedor},
journal= {arXiv preprint arXiv:1311.4230},
year = {2013}
}
备注
19 pages, 15 figures, submitted to Physica A