半解析定价具有时变障碍与触碰返偿的双障碍期权
计算金融
2020-10-13 v3 数理金融
证券定价
摘要
我们延续一系列致力于构建障碍期权半解析解的论文。这些期权基于服从某简单单因子扩散模型的标的资产，但模型所有参数及障碍均为时变。我们已表明，相较于例如相应的有限差分求解器，这些解在定价与校准上系统性更高效。本文将该技术扩展至双障碍期权定价，并给出两种求解方法：广义积分变换法与热势法。我们的结果证实，对于双障碍期权，这些半解析技术同样比用于求解此类问题的传统数值方法更高效。
引用
@article{arxiv.2009.09342,
title = {Semi-analytic pricing of double barrier options with time-dependent barriers and rebates at hit},
author = {Andrey Itkin and Dmitry Muravey},
journal= {arXiv preprint arXiv:2009.09342},
year = {2020}
}
备注
25 pages, 1 figure