Scott 相关随机波动率模型的鞅性质
概率论
2016-06-14 v1
摘要
本文研究了 Scott 相关随机波动率模型的鞅性质，其中驱动波动率的布朗运动与驱动资产价格过程的布朗运动之间的相关系数是任意的。对于本研究，我们利用 Bernard 等人给出的充分必要条件来验证鞅性质。我们的主要结果是证明：对于描述基础资产动态的布朗运动的两种变换，价格过程是真正的且一致可积的鞅当且仅当 。
引用
@article{arxiv.1606.03645,
title = {Martingale property for the Scott correlated stochastic volatility model},
author = {Khadija Akdim and M'hamed Eddahbi and Mouna Haddadi},
journal= {arXiv preprint arXiv:1606.03645},
year = {2016}
}
备注
arXiv admin note: text overlap with arXiv:1310.0092, arXiv:0804.2589 by other authors