带跳跃的随机波动率模型
概率论
2011-10-31 v2 证券定价
摘要
我们考虑一个带跳跃的随机波动率模型,其中标的资产价格由二维布朗运动与二维补偿泊松过程之和驱动。市场是不完全的,导致有无穷多个等价鞅测度。我们求出等价鞅测度集合,并利用 Malliavin 微积分通过最小化方差进行对冲。
引用
@article{arxiv.math/0603527,
title = {A stochastic volatility model with jumps},
author = {Youssef El-Khatib},
journal= {arXiv preprint arXiv:math/0603527},
year = {2011}
}