印度股票市场有效性研究
综合金融
2020-12-03 v1 综合经济学
经济学
交易与市场微观结构
摘要
股票市场的有效性对潜在投资回报有显著影响。有效市场消除了套利及未被利用的盈利机会的可能性。本研究基于两家主要印度证券交易所即BSE与NSE，分析印度股票市场的弱式有效性。采用2010年4月至2019年3月期间Sensex与Nifty指数的每日收盘值进行游程检验、自相关检验与自回归检验。研究确认印度股票市场为弱式无效，因而可被战胜。
引用
@article{arxiv.2012.01160,
title = {A Study on the Efficiency of the Indian Stock Market},
author = {Devansh Jain and Manthan Patel and Aman Narsaria and Siddharth Malik},
journal= {arXiv preprint arXiv:2012.01160},
year = {2020}
}
备注
9 pages, 4 tables, 2 figures