多因子随机波动率模型中波动率慢因子的二次逼近
证券定价
2017-04-03 v1
摘要
在本文中，我们提出了一种新的多因子随机波动率模型，其中波动率的慢因子由抛物弧近似。我们采用摄动技术来获取欧式期权价格的近似表达式。我们引入了修正 Black-Scholes 价格的概念。我们得到了在修正 Black-Scholes 价格附近摄动的欧式期权价格的简化表达式，并得到了以 Black-Scholes 价格表示的修正价格的表达式。
引用
@article{arxiv.1703.10825,
title = {Quadratic approximation of slow factor of volatility in a Multi-factor Stochastic volatility Model},
author = {Gifty Malhotra and R. Srivastava and H. C. Taneja},
journal= {arXiv preprint arXiv:1703.10825},
year = {2017}
}
备注
11 pages, 1 figure