探寻系统性风险的基层根源：“支票作为抵押品”网络案例研究
风险管理
2011-12-07 v1 社会与信息网络
计算金融
摘要
全球金融体系已变得高度互联且复杂。实践证明，现有的金融风险模型、指标和报告未能捕捉到某些重要的系统性维度。直到最近，高层才成立了咨询委员会，且监管措施直接针对系统性风险。与此同时，越来越多的研究人员利用网络分析来建模金融网络中的系统性风险。当前的方法主要集中在国家和国际层面的银行间支付网络流量上。本工作基于现有方法，旨在评估微观层面的系统性风险。特别是，我们通过考察一家主要希腊银行的“支票作为抵押品”网络的真实案例，引入了对银行内部金融风险关联的分析。我们的模型提供了关于银行借贷网络中金融实体中断负面溢出效应的有用信息，可以补充仅考虑客户个体财务特征的现有信用评分模型。最重要的是，所提出的方法可应用于整个金融系统的许多领域，为监管机构评估更准确的系统性风险估计提供有用的工具。
引用
@article{arxiv.1112.1156,
title = {Looking for grass-root sources of systemic risk: the case of "cheques-as-collateral" network},
author = {Michalis Vafopoulos},
journal= {arXiv preprint arXiv:1112.1156},
year = {2011}
}