权重函数与对数最优投资组合
概率论
2015-10-12 v2
摘要
遵循 Algoet--Cover (1988) 的论文，我们分析了回报评估包含不同结果的‘权重’的对数最优投资组合。结果有两部分：(A) 在特定条件下，对数增长率是一个上鞅；(B) 最优（鞅）投资策略是一种比例投注；它不依赖于权重函数的形式，尽管最优速率依赖于此。最优投资策略的存在性此前已由 Kramkov--Schachermayer (2003) 在高度一般性下确立，尽管我们的基本假设不同。
引用
@article{arxiv.1505.01437,
title = {Weight functions and log-optimal investment portfolios},
author = {Y. Suhov and I. Stuhl and M. Kelbert},
journal= {arXiv preprint arXiv:1505.01437},
year = {2015}
}