周期性变异下的 Bootstrap 季节单位根检验
统计方法学
2019-09-24 v4
摘要
季节单位根和周期性变异在季节数据中都可能普遍存在。当在周期性变异下检验季节单位根时，现有方法（如 HEGY 检验）的有效性仍然未知。本文分析了增广 HEGY 检验和未增广 HEGY 检验在周期性变异下的行为。结果表明，当存在周期性变异时，检验单个根位于 或 的 HEGY 统计量的渐近零分布，与不存在周期性变异时的渐近零分布相同。另一方面，当存在周期性变异时，检验根在 、、 或 处任何共存情况的统计量的渐近零分布是非标准的，并且不同于不存在周期性变异时的渐近零分布。因此，当周期性变异存在时，HEGY 检验不能直接应用于任何季节单位根共存的联合检验。作为一种补救措施，本文提出了 Bootstrap 方法；具体而言，实施了带有季节独立同分布 (iid) Bootstrap 的增广 HEGY 检验和带有季节分块 Bootstrap 的未增广 HEGY 检验。这些 Bootstrap 程序的一致性得到了证明。这些 Bootstrap 检验的有限样本行为通过模拟得以展示，并优于其竞争对手。最后，这些 Bootstrap 检验被应用于检测各种经济时间序列中的季节单位根。
引用
@article{arxiv.1608.04039,
title = {Bootstrap Seasonal Unit Root Test under Periodic Variation},
author = {Nan Zou and Dimitris N. Politis},
journal= {arXiv preprint arXiv:1608.04039},
year = {2019}
}