面向价格感知的自动做市商：超越布朗价格和静态流动性的模型
交易与市场微观结构
2024-05-21 v3
摘要
本文提出了一套用于价格感知的自动做市平台，以优化报价的模型。这些模型包含先进的价格动力学，包括随机波动性、跳跃，以及基于Hawkes过程的微观结构价格模型。此外，我们通过采用Hawkes 或Markov 调制泊松过程来处理流动性需求的变动性。每个模型都以计算最优报价所需的计算复杂度为主要侧重点进行分析。
引用
@article{arxiv.2405.03496,
title = {Price-Aware Automated Market Makers: Models Beyond Brownian Prices and Static Liquidity},
author = {Philippe Bergault and Louis Bertucci and David Bouba and Olivier Guéant and Julien Guilbert},
journal= {arXiv preprint arXiv:2405.03496},
year = {2024}
}