指数Lévy模型下局部风险最小化与delta对冲策略之差异
计算金融
2016-10-31 v1
摘要
我们讨论指数Lévy模型下局部风险最小化与delta对冲策略之间的差异，其中本文的delta对冲策略定义于最小鞅测度下。我们首先给出该差异的与模型无关的上界估计。此外，我们给出两个典型指数Lévy模型的数值示例：Merton模型与方差伽马模型。
引用
@article{arxiv.1610.09085,
title = {On the difference between locally risk-minimizing and delta hedging strategies for exponential L\'evy models},
author = {Takuji Arai and Yuto Imai},
journal= {arXiv preprint arXiv:1610.09085},
year = {2016}
}
备注
11 pages and 4 figures