Heston 模型下离散亚式与回望期权定价研究
计算金融
2024-02-19 v2
摘要
我们提出一种新颖的、数据驱动的方法，用于在标的资产过程由 Heston 模型动力学驱动时，对固定与浮动行权价的离散算术亚式期权和回望期权进行高效定价。本文提出的方法构成了我们前期工作的扩展，其中解决了从时间积分随机桥中采样的问题。该模型依赖于 Seven-League 格式，其中利用人工神经网络通过随机配置点“学习”感兴趣随机变量的分布。该方法形成了一种稳健的蒙特卡洛定价流程。此外，在简化但通用的框架下给出了期权定价的半解析公式。与经典蒙特卡洛定价方案相比，该模型保证了高精度并将计算时间减少多达数千倍。
引用
@article{arxiv.2211.03638,
title = {On Pricing of Discrete Asian and Lookback Options under the Heston Model},
author = {Leonardo Perotti and Lech A. Grzelak},
journal= {arXiv preprint arXiv:2211.03638},
year = {2024}
}