金融交易中的波动与市场摩擦
凝聚态物理
2009-11-07 v2
摘要
我们研究了股票价格变动与买卖订单数量差之间的关系。通过引入软自旋模型，我们描述了订单失衡对价格冲击的影响，并发现其与物理系统中涨落-耗损定理的类比。我们对某只美国主要股票的波动与市场摩擦进行经验性研究，结果支持我们模型的计算。
引用
@article{arxiv.cond-mat/0107018,
title = {Fluctuations and Market Friction in Financial Trading},
author = {Bernd Rosenow},
journal= {arXiv preprint arXiv:cond-mat/0107018},
year = {2009}
}
备注
Acknowledges the authors of cond-mat/0106657 for generous support and for making their results available prior to publication