可行信息流扩张中的漂移算子

三元组 $(\mathbb{P},\mathbb{F},S)$，其中 $\mathbb{P}$ 为概率测度，$\mathbb{F}=(\mathcal{F}_t)_{t\in\mathbb{R}_+}$ 为信息流，$S$ 为 $\mathbb{F}$ 适应的资产过程，仅当其是可行的，才构成一个金融市场模型。本文关注当信息流 $\mathbb{F}$ 被更大的信息流 $\mathbb{G}=(\mathcal{G}_t)_{t\geq 0}$（满足 $\mathcal{G}_t\supset\mathcal{F}_t$）替代时，市场可行性的保持问题。在 $(\mathbb{P},\mathbb{F})$ 具有鞅表示性质的假设下，我们证明了 $\mathbb{F}$ 中所有可行市场在 $\mathbb{G}$ 中保持可行的充要条件。