基于概率模拟的VaR计算与敏感性分析方法
应用统计
2015-03-19 v1
摘要
本文提出一种计算 VaR（风险价值，value at risk）并进行相应基于方差的敏感性分析的新方法。VaR 在股票价格预测与投资组合分析中有着长期应用历史。然而传统方法主要是解析的，且存在一定局限。另一方面，VaR 模拟提供更现实的分析但非常缓慢，影响了应用。本研究提出一种基于称为“操作中模拟”（Simulation As You Operate, SAYO）的概率模拟技术的新 VaR 计算方法。了解投资中最具影响力的因素总是有益的，因此也引入基于 SAYO 的敏感性分析方法以增强投资分析。
引用
@article{arxiv.1503.05258,
title = {A Probabilistic Simulation Based VaR Computation and Sensitivity Analysis Method},
author = {Wendy Li},
journal= {arXiv preprint arXiv:1503.05258},
year = {2015}
}
备注
15 pages, 1 figure