动量交易策略的设计与分析
综合金融
2023-01-19 v2 统计金融
摘要
我们完整描述了线性与非线性动量交易策略的三阶矩（偏度）特征，其中后者被理解为归一化移动平均滤波器（EMA）的变换。我们详细解释了为何偏度通常为正且具有期限结构。本文是作者于2012年在 RISK 上发表的两篇论文的综合，并附有一些更新与评论。
引用
@article{arxiv.2101.01006,
title = {Design and analysis of momentum trading strategies},
author = {Richard J. Martin},
journal= {arXiv preprint arXiv:2101.01006},
year = {2023}
}
备注
v2: Expanded the Appendix