向业务单元和子投资组合的资本配置：欧拉原理
投资组合管理
2008-12-02 v3 应用统计
摘要
尽管许多金融机构已在其内部资本配置过程中采用了欧拉分配原理，但似乎仍缺乏对欧拉分配的综合描述。我们试图通过展示理论背景及实践方面来填补这一空白。特别是，我们讨论了如何估算某些重要风险度量的欧拉风险贡献。此外，我们利用欧拉定理研究了 CDO 分档预期损失的分析，并提出了一种衡量风险因素对非线性投资组合影响的方法。
引用
@article{arxiv.0708.2542,
title = {Capital Allocation to Business Units and Sub-Portfolios: the Euler Principle},
author = {Dirk Tasche},
journal= {arXiv preprint arXiv:0708.2542},
year = {2008}
}
备注
21 pages, 4 figures