基于连续时间观测的 Heston 模型极大似然估计量的渐近性质
统计理论
2016-07-25 v3 统计金融
统计理论
摘要
我们研究了基于对数价格过程连续时间观测的 Heston 模型极大似然估计量的渐近性质。我们区分了三种情形：次临界（也称为遍历）、临界和超临界。在次临界情形下，证明了所有参数的渐近正态性；而在临界和超临界情形下，描述了非标准的渐近行为。
引用
@article{arxiv.1310.4783,
title = {Asymptotic properties of maximum likelihood estimators for Heston models based on continuous time observations},
author = {Matyas Barczy and Gyula Pap},
journal= {arXiv preprint arXiv:1310.4783},
year = {2016}
}
备注
44 pages. Title has been changed