Heston模型向SVI参数化的收敛性

在这篇短文中，我们通过适当的变量变换证明，Gatheral著作中提出的SVI隐含波动率参数化与Heston模型隐含波动率的大时间渐近形式在代数上一致，从而证实了Gatheral的一个猜想，并为Heston模型中的渐近隐含波动率提供了一个更简洁的表达式。我们展示了这一结果如何有助于解释SVI参数。