一个退出合约优化问题
概率论
2024-07-02 v3 最优化与控制
摘要
我们研究一个退出合约设计问题，其中向多个异质代理人提供一个通用退出合约，每个代理人依据该合约选择最优（退出）停止时刻。问题在于针对某个依赖于合约及代理人退出时刻的准则来优化该通用退出合约。在一个技术性单调条件下，并利用 Bank-El Karoui 的随机过程表示，我们能够将初始的合约优化问题转化为一个最优控制问题。后者也等价于一个最优多重停止问题，并证明了最优合约的存在性。我们接下来表明连续时间设定下的问题可由一列离散时间问题逼近，这将导出一种自然的数值逼近方法。最后我们讨论了在所有马尔可夫和（或）连续退出合约类上的优化问题。
引用
@article{arxiv.2108.09008,
title = {An exit contract optimization problem},
author = {Xihao He and Xiaolu Tan and Jun Zou},
journal= {arXiv preprint arXiv:2108.09008},
year = {2024}
}