动态离散选择模型中贴现因子与收益函数的半参数识别
计量经济学
2025-07-29 v1
摘要
本文考察了在-stationary无限时域动态离散选择模型中，贴现因子和收益函数的识别问题。在单主体模型中，我们证明，对每期收益的常见非参数假设——如齐一度为一、单调性、凹凸性、零交叉差异和互补性——为贴现因子提供了识别限制。这些限制形式为以状态空间基数为界限的多项式等式和不等式。这些限制也在标准归一化下一个行动处识别收益函数。在动态博弈模型中，我们证明通过诸如其他公司滞后行为的无关性、可交换性以及调整成本与其他公司行为的独立性等假设，可以识别企业特定的贴现因子。我们的结果表明，经济学分析中广泛使用的非参数假设在动态结构模型中具有相当大的识别效应。
引用
@article{arxiv.2507.19814,
title = {Semiparametric Identification of the Discount Factor and Payoff Function in Dynamic Discrete Choice Models},
author = {Yu Hao and Hiroyuki Kasahara and Katsumi Shimotsu},
journal= {arXiv preprint arXiv:2507.19814},
year = {2025}
}